合肥維天運(yùn)通信息科技股份有限公司 “區(qū)塊鏈＋供應(yīng)鏈金融” 創(chuàng)新應(yīng)用案例

一、應(yīng)用企業(yè)簡(jiǎn)介

合肥維天運(yùn)通成立于2002年，致力于服務(wù)國(guó)內(nèi)“互聯(lián)網(wǎng)＋物流”行業(yè)?，F(xiàn)已擁有3個(gè)技術(shù)研發(fā)基地、60+經(jīng)營(yíng)分支機(jī)構(gòu)，服務(wù)網(wǎng)絡(luò)遍布全國(guó)。

公司建設(shè)運(yùn)營(yíng)的［路歌“互聯(lián)網(wǎng)＋物流”平臺(tái)］，是國(guó)內(nèi)頗具規(guī)模的網(wǎng)絡(luò)貨運(yùn)業(yè)務(wù)支撐平臺(tái)，目前已有7萬(wàn)+企業(yè)用戶、400萬(wàn)+個(gè)體重卡會(huì)員，交易突破20億元/月；同時(shí)，由公司運(yùn)營(yíng)的“卡友地帶”移動(dòng)社區(qū)是國(guó)內(nèi)規(guī)模、活躍度排名均靠前的、在全國(guó)建有297+地面服務(wù)網(wǎng)點(diǎn)的綜合了交易、救援等多種業(yè)務(wù)的卡車服務(wù)O2O社區(qū)。

創(chuàng)業(yè)至今，公司一直秉承“求真、愛(ài)人、創(chuàng)新”的價(jià)值觀，以“創(chuàng)造行業(yè)價(jià)值，實(shí)現(xiàn)企業(yè)發(fā)展”為宗旨，以匠心打造良性物流生態(tài)圈，力求引領(lǐng)、推動(dòng)中國(guó)物流行業(yè)的轉(zhuǎn)型升級(jí)！

二、案例背景及應(yīng)用單位所遇到的問(wèn)題

我國(guó)有三十萬(wàn)物流企業(yè)，其中百分之九十以上都是像合肥拓佳物流這樣的中小物流企業(yè)；他們承托起我國(guó)物流的主要業(yè)務(wù)，但因?yàn)槠浔旧砭窒蓿o外部的印象是“小、散、亂、差”，故而金融信用狀況極差，主要表現(xiàn)為：

1.缺少有形資產(chǎn)：物流公司有形資產(chǎn)欠缺，不少都是租的地，調(diào)的車，難以得到金融機(jī)構(gòu)的認(rèn)可；

2.業(yè)務(wù)信用難以數(shù)字化：運(yùn)營(yíng)及真實(shí)的業(yè)務(wù)場(chǎng)景難以資產(chǎn)數(shù)字化，同時(shí)金融機(jī)構(gòu)相匹配的產(chǎn)品和體系均缺乏；

3.資金管理能力缺乏：部分企業(yè)管理者缺少資金管理意識(shí)，甚至盲目擴(kuò)張，最終不可回頭。

作為傳統(tǒng)金融提供方的銀行和第三方融資機(jī)構(gòu)，和物流行業(yè)接觸少；物流公司的業(yè)務(wù)專業(yè)性又較強(qiáng)、業(yè)務(wù)邏輯很復(fù)雜；中小物流企業(yè)信息化水平有限，業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)不具備公信力；所以，雖然物流金融市場(chǎng)需求巨大，但傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)受限于風(fēng)控壓力，不愿意為廣大的中小物流企業(yè)提供金融服務(wù)，主要的原因就在于行業(yè)隔閡、信用機(jī)制不健全和數(shù)字化手段不足。

合肥拓佳物流主要為格力、美的、海爾等制造商以及安得物流等大型第三方物流企業(yè)提供物流服務(wù)，全國(guó)共設(shè)合肥、蕪湖、南京、上海、廣州、南寧等10余個(gè)物流基地，合計(jì)員工800人，分設(shè)國(guó)內(nèi)物流事業(yè)部、國(guó)際物流事業(yè)部，各平臺(tái)下設(shè)國(guó)際物流部、財(cái)務(wù)部、國(guó)內(nèi)物流部. 其中國(guó)內(nèi)物流部又分為聯(lián)運(yùn)部、倉(cāng)配部、車輛運(yùn)營(yíng)部、勞務(wù)外包部等；涉及除干線運(yùn)輸外的倉(cāng)儲(chǔ)、裝卸、包裝、配送等其他物流業(yè)務(wù)，在實(shí)際日常的物流運(yùn)營(yíng)實(shí)務(wù)中，存在資金周轉(zhuǎn)不足、流動(dòng)資金需求量大等需求，經(jīng)過(guò)了解，該試點(diǎn)對(duì)象存在的資金問(wèn)題如下：

1)  上游客戶的賬期經(jīng)常性地在三個(gè)月以上，且賬期不固定；

2)  每日發(fā)車需要付給司機(jī)包括油卡、現(xiàn)金在內(nèi)的運(yùn)營(yíng)資金；資金經(jīng)常性地有缺口；

3)  涉及倉(cāng)儲(chǔ)租賃、裝卸工人工資支付、每年春節(jié)前后等固定性、集中大量的資金支付需求；

4)  節(jié)假日、周末物流仍正常運(yùn)作，但銀行、平臺(tái)企業(yè)的資金申請(qǐng)和使用不提供服務(wù)；

5)  每年應(yīng)對(duì)上游制造企業(yè)、第三方物流公司的物流線路投標(biāo)費(fèi)用（標(biāo)的的5%左右）要占用數(shù)十萬(wàn)的資金，加重公司物流資金流轉(zhuǎn)難度；

6)  抵扣項(xiàng)不足，主要靠集中采購(gòu)油卡和少量路橋費(fèi)，仍然不足，需要依靠網(wǎng)絡(luò)貨運(yùn)平臺(tái)按國(guó)家政策來(lái)提供一定的進(jìn)項(xiàng)補(bǔ)充。

三、具體實(shí)施過(guò)程

基于以上分析，路歌發(fā)現(xiàn)，合肥拓佳物流是處于成長(zhǎng)期的、積極有為的一家中型物流企業(yè)，業(yè)務(wù)發(fā)展蒸蒸日上，日常運(yùn)營(yíng)資金需求量大和持續(xù)，創(chuàng)始人及公司想努力拓展新的業(yè)務(wù)，需要投入，所以資金缺口長(zhǎng)期存在且需求大，但受限于本身規(guī)模較小，實(shí)體固定資產(chǎn)有限，所以，按照傳統(tǒng)模式，想從銀行獲得貸款，其個(gè)體身份及輕資產(chǎn)模式的資質(zhì)又不符合，那么，如何借助一些現(xiàn)代信息技術(shù)手段，讓合肥拓佳物流這樣的優(yōu)秀中小物流企業(yè)得到金融支持呢？通過(guò)長(zhǎng)期合作的路歌物流平臺(tái)資源和技術(shù)優(yōu)勢(shì)，借助區(qū)塊鏈技術(shù)賦能的供應(yīng)鏈金融就具有這樣的效果，具體地做法是：

1.物流數(shù)據(jù)鏈上化管理，賦能合肥拓佳物流以可信業(yè)務(wù)

路歌平臺(tái)基于區(qū)塊鏈技術(shù)，和螞蟻區(qū)塊鏈平臺(tái)、網(wǎng)商銀行合作，打造一套物流業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)上鏈，實(shí)現(xiàn)真實(shí)業(yè)務(wù)流程可信化的流程；通過(guò)路歌的平臺(tái)和區(qū)塊鏈技術(shù)，從而連接起銀行、金融、保險(xiǎn)和合肥拓佳物流公司、卡車司機(jī)，線下業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)化、業(yè)務(wù)場(chǎng)景線上化、網(wǎng)絡(luò)貨運(yùn)線上化，實(shí)現(xiàn)一種信用的共識(shí)；從而讓這種金融解決方案是可信的、高效的、可持續(xù)的，金融機(jī)構(gòu)客戶信任，合肥拓佳物流得益。

圖1.

2、利用區(qū)塊鏈技術(shù)，基于信用憑證的支付結(jié)算

通過(guò)長(zhǎng)期合作，路歌網(wǎng)絡(luò)貨運(yùn)平臺(tái)幫助合肥拓佳物流積累自己的業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)，然后把業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)上區(qū)塊鏈。現(xiàn)在路歌已經(jīng)和螞蟻金服進(jìn)行相關(guān)合作，把這種積累變成信用積累，再把信用積累轉(zhuǎn)化成金融積累，也就是說(shuō)信用可以變現(xiàn)，變成客戶在業(yè)務(wù)中需要的金融資源，然后這種金融信用又可以反過(guò)來(lái)在我們平臺(tái)上為客戶提供對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)的管理，例如對(duì)賬期風(fēng)險(xiǎn)管理、支付風(fēng)險(xiǎn)管理和運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)管理。

圖2

最終這些都會(huì)沉淀成為管理資源，如輸出資金管理和輸出業(yè)務(wù)管理等。

四、應(yīng)用“區(qū)塊鏈＋供應(yīng)鏈金融”技術(shù)前后對(duì)比分析

1. 應(yīng)用“區(qū)塊鏈＋供應(yīng)鏈金融”技術(shù)前后效益指標(biāo)對(duì)比、分析

區(qū)塊鏈核心是分布式記賬數(shù)據(jù)庫(kù)，給予參與方對(duì)于信息同等的權(quán)利，體現(xiàn)在任一方均有權(quán)查看所有信息且無(wú)法修改或刪除。去中心化、透明可視化、不可篡改、可溯源等特征使區(qū)塊鏈天然成為加持供應(yīng)鏈金融變革升級(jí)的有效技術(shù)手段。

具體來(lái)看，本案例區(qū)塊鏈+供應(yīng)鏈金融技術(shù)使用前后效益指標(biāo)的改變有：

1）區(qū)塊鏈的共識(shí)算法確保數(shù)據(jù)不可篡改，保障供應(yīng)鏈金融環(huán)節(jié)的信息可靠

依托于螞蟻聯(lián)盟區(qū)塊鏈技術(shù)，它的共識(shí)算法通過(guò)各節(jié)點(diǎn)是否達(dá)成共識(shí)去認(rèn)定記錄的有效性，也是防止篡改的手段。區(qū)塊鏈利用共識(shí)算法實(shí)時(shí)更新記錄數(shù)據(jù)最新進(jìn)展，將完整的物流流程呈現(xiàn)給各個(gè)參與方，保證信息的真實(shí)可靠。記錄時(shí)給每筆數(shù)據(jù)附上時(shí)間戳，不僅有利于定位信息，且篡改某個(gè)節(jié)點(diǎn)的數(shù)據(jù)會(huì)留下痕跡，有效防止信息被刪改。

相較于傳統(tǒng)金融售后監(jiān)管的人工模式更加可信和高效率。

2）智能合約保障交易按約執(zhí)行，管控履約風(fēng)險(xiǎn)

智能合約被看作是區(qū)塊鏈最有價(jià)值且易普及于商業(yè)場(chǎng)景中的重要發(fā)展方向。它封裝了若干狀態(tài)與預(yù)設(shè)規(guī)則、觸發(fā)執(zhí)行條件及特定情境的應(yīng)對(duì)方案，以代碼形式儲(chǔ)存在區(qū)塊鏈合約層，其特點(diǎn)是當(dāng)達(dá)到約定條件時(shí)，預(yù)先設(shè)定的操作會(huì)自動(dòng)觸發(fā)。只依賴于真實(shí)業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)的智能履約形式不但保證了在缺乏第三方監(jiān)督的環(huán)境下合約得以順利執(zhí)行，而且杜絕了人工虛假操作的可能。

這種模式是基于路歌平臺(tái)上拓佳的真實(shí)、長(zhǎng)期有效業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)、運(yùn)營(yíng)數(shù)據(jù)，通過(guò)業(yè)務(wù)流和大數(shù)據(jù)來(lái)驅(qū)動(dòng)基于區(qū)塊鏈的供應(yīng)鏈金融發(fā)放，更加高效、公正、公開(kāi)。

3）打通數(shù)據(jù)孤島，數(shù)字資產(chǎn)建立共同信息平臺(tái)

傳統(tǒng)供應(yīng)鏈管理中，分布在供應(yīng)鏈各節(jié)點(diǎn)的商品信息、物流信息及資金信息是相互割裂的，無(wú)法沿供應(yīng)鏈順暢流轉(zhuǎn)，缺乏圍繞核心物流建立的信息平臺(tái)。區(qū)塊鏈技術(shù)支持多方參與、信息交換共享，能促進(jìn)數(shù)據(jù)民主化、整合破碎數(shù)據(jù)源，為基于供應(yīng)鏈的大數(shù)據(jù)分析提供有力保障，讓大數(shù)據(jù)征信與風(fēng)控成為可能。

相較于銀行的售后團(tuán)隊(duì)、物流平臺(tái)金融售后團(tuán)隊(duì)、物流公司團(tuán)隊(duì)固定人員之間的一對(duì)一溝通、多方協(xié)同，基于區(qū)塊鏈+供應(yīng)鏈金融的平臺(tái)系統(tǒng)建立統(tǒng)一的管理平臺(tái)，各方信息更加對(duì)稱，更加有利于業(yè)務(wù)開(kāi)展。

4）提升融資效率，數(shù)字系統(tǒng)簡(jiǎn)化運(yùn)營(yíng)程序

制約傳統(tǒng)融資效率提升的因素大體包括前期審核與風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估、業(yè)務(wù)多級(jí)登記審批、打款手續(xù)冗長(zhǎng)等，且各類費(fèi)用高昂，進(jìn)一步提高了中小企業(yè)的融資成本、降低效率。基于區(qū)塊鏈+供應(yīng)鏈金融的模式，打破傳統(tǒng)融資模式的弊端，從成本節(jié)約及運(yùn)營(yíng)速率提高兩端同時(shí)發(fā)力，達(dá)成一種可信、共贏的供應(yīng)鏈金融發(fā)展模式升級(jí)。

總之，區(qū)塊鏈+供應(yīng)鏈金融創(chuàng)新的要點(diǎn)在于“業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)化、數(shù)據(jù)資產(chǎn)化、數(shù)據(jù)鏈上化、金融場(chǎng)景化”，為解決風(fēng)險(xiǎn)控制問(wèn)題，以區(qū)塊鏈技術(shù)來(lái)構(gòu)建產(chǎn)業(yè)鏈金融的業(yè)務(wù)平臺(tái)和信用機(jī)制，改造原有的平臺(tái)、產(chǎn)業(yè)生態(tài)、供應(yīng)鏈管理模式，產(chǎn)業(yè)鏈上所有參與者（包括網(wǎng)商銀行、路歌物流平臺(tái)、多級(jí)物流企業(yè)等）都以分布式記賬模式來(lái)參與交易，使得平臺(tái)的交易、單據(jù)、物流信息、支付信息等高度透明，確保鏈上的所有行為、合同、票據(jù)都可以追溯。這一模式可以應(yīng)用于目前大多數(shù)的物流服務(wù)行業(yè)，為產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)實(shí)踐提供了一種新的方法和思路。

2. 對(duì)應(yīng)用企業(yè)自身業(yè)務(wù)發(fā)展影響

本案例應(yīng)用區(qū)塊鏈技術(shù)的去中心化、不可篡改、高安全性和智能合約等技術(shù)特征，保證信息的完整與可靠性，能夠有效解決供應(yīng)鏈金融實(shí)施過(guò)程中的信任和安全問(wèn)題；對(duì)拓佳物流以及后續(xù)試點(diǎn)企業(yè)業(yè)務(wù)發(fā)展帶來(lái)的影響有：

1）金融機(jī)構(gòu)在區(qū)塊鏈上對(duì)上鏈業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)的真實(shí)有效性的核對(duì)與確認(rèn)，區(qū)塊鏈不可篡改的特點(diǎn)保證業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)本身不能造假，證明物流資金流轉(zhuǎn)的真實(shí)有效性，實(shí)現(xiàn)路歌平臺(tái)企業(yè)的信用穿透，從而解決鏈上物流企業(yè)融資難的問(wèn)題。

2）鏈上數(shù)據(jù)均可追溯根源，節(jié)省了金融機(jī)構(gòu)大量的線下盡調(diào)、驗(yàn)證交易信息真實(shí)性的人力物力成本，為網(wǎng)商銀行的風(fēng)控系統(tǒng)的補(bǔ)充。拓佳物流依托核心企業(yè)路歌平臺(tái)的信用傳遞，能享受更快捷高效的融資服務(wù)，有效解決融資難融資貴的問(wèn)題。

3）在這個(gè)信任的生態(tài)中，路歌物流平臺(tái)的信用可以轉(zhuǎn)化為線上數(shù)字權(quán)證，通過(guò)智能合約防范履約風(fēng)險(xiǎn)，使信用可沿供應(yīng)鏈條有效傳導(dǎo)，降低合作成本，提高履約效率。更為重要的是，當(dāng)數(shù)字權(quán)證能夠在鏈上被錨定后，通過(guò)智能合約還可以實(shí)現(xiàn)對(duì)上下游企業(yè)資金的拆分和流轉(zhuǎn)，極大地提高了資金的轉(zhuǎn)速，實(shí)現(xiàn)自動(dòng)清算。

3. 對(duì)提高應(yīng)用企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力的作用

我國(guó)目前屬于“銀行主導(dǎo)型”金融體系，符合我國(guó)勞動(dòng)密集型的成熟制造業(yè)的特點(diǎn)，銀行貸款傾向于流向這一領(lǐng)域，但當(dāng)我國(guó)經(jīng)濟(jì)換擋到創(chuàng)新型驅(qū)動(dòng)時(shí)，這一金融體系會(huì)明顯阻礙產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的轉(zhuǎn)型與升級(jí)。目前，實(shí)體經(jīng)濟(jì)融資存在結(jié)構(gòu)缺陷問(wèn)題，表現(xiàn)為信貸資源在大企業(yè)與創(chuàng)新型中小企業(yè)間的錯(cuò)配；信貸資源流向產(chǎn)能過(guò)剩行業(yè)甚至“僵尸企業(yè)”，不利于新興產(chǎn)業(yè)融資，不能滿足產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級(jí)的需要。

本案例的區(qū)塊鏈+供應(yīng)鏈金融解決方案，對(duì)提高應(yīng)用企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力發(fā)揮以下的一些促進(jìn)作用：

1)  降低物流企業(yè)融資成本

由于與平臺(tái)上物流企業(yè)有長(zhǎng)期的業(yè)務(wù)往來(lái)關(guān)系，路歌平臺(tái)不僅對(duì)這些中小物流企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況、信用狀況、管理水平等方面有較為全面的了解，而且還通過(guò)訂單和結(jié)算渠道緊密聯(lián)系著中小物流企業(yè)。網(wǎng)商銀行通過(guò)核心企業(yè)路歌平臺(tái)的擔(dān)保將對(duì)中小物流企業(yè)的授信轉(zhuǎn)化為對(duì)核心企業(yè)的授信，基于區(qū)塊鏈技術(shù)的分布式記賬、不可篡改、可追溯特性，破解信息不對(duì)稱問(wèn)題，極大限度地盤(pán)活資金，讓中小物流企業(yè)能夠以相對(duì)較低的成本獲得融資。

2)  降低中小物流融資門檻

在供應(yīng)鏈金融模式下，為了應(yīng)對(duì)中小物流企業(yè)資信普遍偏低的特點(diǎn)，網(wǎng)商銀行可以只關(guān)注一定時(shí)期同路歌平臺(tái)上物流每筆具體的業(yè)務(wù)交易，適當(dāng)?shù)瘜?duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)分析和貸款準(zhǔn)入控制。在融資過(guò)程中，網(wǎng)商銀行重點(diǎn)考察申貸企業(yè)單筆物流業(yè)務(wù)真實(shí)背景及企業(yè)歷史信譽(yù)情況，通過(guò)資金的封閉式運(yùn)作，利用賬款自償性來(lái)控制貸款風(fēng)險(xiǎn)，從而使一些因財(cái)務(wù)指標(biāo)不達(dá)標(biāo)而導(dǎo)致貸款被拒的中小企業(yè)，可以憑借單筆業(yè)務(wù)的物流背景真實(shí)性來(lái)獲取貸款融資。

3)  降低中小物流企業(yè)融資風(fēng)險(xiǎn)

通過(guò)核心企業(yè)路歌平臺(tái)大數(shù)據(jù)資源，對(duì)中小物流企業(yè)的物流單據(jù)的控制和融資款項(xiàng)的封閉運(yùn)作，網(wǎng)商銀行可以對(duì)資金流和物流進(jìn)行控制，使風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控直接滲透到企業(yè)的物流和管理的過(guò)程中，有利于對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的動(dòng)態(tài)管控。

同時(shí)，供應(yīng)鏈金融在一定程度上實(shí)現(xiàn)了銀行授信與融資主體風(fēng)險(xiǎn)的隔離。銀行更注重企業(yè)交易背景的真實(shí)性和連續(xù)性，通過(guò)對(duì)企業(yè)的全面審查，確定企業(yè)銷售收入作為其融資的還款來(lái)源，同時(shí)限定融資期限與物流周期相匹配，使資金不能被動(dòng)用，銀行發(fā)放貸款的風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較小。風(fēng)險(xiǎn)的降低鼓勵(lì)銀行拓寬開(kāi)展中小企業(yè)融資業(yè)務(wù)的范圍，一定程度上緩解了惜貸拒貸的問(wèn)題。

五、主要體會(huì)、經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)及推廣意義

通過(guò)總結(jié)合肥拓佳物流項(xiàng)目實(shí)踐，現(xiàn)將我們的一些做法和經(jīng)驗(yàn)總結(jié)如下：

1）首先要依托平臺(tái)真實(shí)業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)，實(shí)現(xiàn)數(shù)據(jù)上鏈

目前可實(shí)現(xiàn)的數(shù)據(jù)上鏈包括：14個(gè)業(yè)務(wù)節(jié)點(diǎn)上鏈，內(nèi)部運(yùn)單、運(yùn)力、回單、支付數(shù)據(jù)；外部數(shù)據(jù)增信，包括軌跡數(shù)據(jù)，手機(jī) 、GPS 、北斗以及銀行數(shù)據(jù)等。

在保證與實(shí)際業(yè)務(wù)流程一致情況下，路歌平臺(tái)連接拓佳物流公司和網(wǎng)商銀行，把數(shù)據(jù)上鏈，實(shí)現(xiàn)真實(shí)業(yè)務(wù)資金流程；背后的區(qū)塊鏈過(guò)程底層化。

通過(guò)數(shù)據(jù)上鏈建立一種物流信用模型。  

2）聯(lián)合螞蟻區(qū)塊鏈，建立路歌商信金信用分，構(gòu)建物流信用體系

根據(jù)合肥拓佳物流企業(yè)的業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)、履約能力、行為、歷史等多個(gè)維度，建立路歌信用分；路歌信用分構(gòu)成：從路歌網(wǎng)絡(luò)貨運(yùn)平臺(tái)沉淀的企業(yè)數(shù)據(jù)中，抓取提煉有效的信用數(shù)據(jù)，結(jié)合社會(huì)信用數(shù)據(jù)庫(kù)及企業(yè)黏性行為來(lái)進(jìn)行綜合評(píng)分；由路歌信用分可進(jìn)行兌換路歌信用賦能服務(wù)；依據(jù)信用分不等，授信信用額度不等（后續(xù)信用分依據(jù)企業(yè)級(jí)數(shù)據(jù)維度進(jìn)行定期變動(dòng)，額度也會(huì)定期變動(dòng)）；信用隨時(shí)儲(chǔ)備，資金隨即儲(chǔ)備，業(yè)務(wù)淡季時(shí)儲(chǔ)備信用，旺季時(shí)隨時(shí)補(bǔ)充資金。

商信金信用額度的使用管理：

授信方式靈活：

a.線上開(kāi)啟企業(yè)支付寶；

b.線上完成征信授權(quán)(企業(yè)和法人征信)；

c.基于業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)線上授信，方便快捷，無(wú)需繁瑣手續(xù)。

實(shí)現(xiàn)信用與用款結(jié)合：用款期限最長(zhǎng)60天（15天、30天、45天、60天） ；企業(yè)根據(jù)自己需要選擇賬期 ；成本：年化10.8%（月息9厘） ；用款方式：賬期內(nèi)可以提前5天還款 （及時(shí)還款累加信用，信用越高成本越低）。

輸出科學(xué)的使用方法：資金的合理使用；資金成本最優(yōu)化 ；資金使用持續(xù)化 。

傳統(tǒng)金融與商信金對(duì)比：

商信金信用額度的風(fēng)控：

項(xiàng)目風(fēng)控：信用額度授信前進(jìn)行企業(yè)項(xiàng)目風(fēng)控，控制準(zhǔn)入和提額；

運(yùn)營(yíng)風(fēng)控：基于運(yùn)單及結(jié)算情況進(jìn)行企業(yè)運(yùn)單級(jí)風(fēng)控，保障運(yùn)單的合規(guī)性；

數(shù)據(jù)風(fēng)控：關(guān)注企業(yè)在平臺(tái)的數(shù)據(jù)表現(xiàn)是否呈現(xiàn)良性。

商信金解決方案的價(jià)值：

a.解決因業(yè)務(wù)資金壓力大，資金成本高，影響業(yè)務(wù)拓展的難題；

b.解決因企業(yè)資金周轉(zhuǎn)壓力導(dǎo)致的運(yùn)費(fèi)結(jié)算不到或結(jié)算不及時(shí)的難題 ；

c.幫助物流企業(yè)和司機(jī)建立良性的信用合作關(guān)系，豐富路歌信用體系場(chǎng)景化應(yīng)用。

路歌信用賦能的意義:

a.緩解企業(yè)資金壓力；旺季生車結(jié)算資金壓力大，對(duì)企業(yè)資金要求高；

b.增加運(yùn)力粘度；及時(shí)支付，提高與運(yùn)力的信任度，沉淀熟運(yùn)力；

c.助力企業(yè)擴(kuò)張；對(duì)新項(xiàng)目有心無(wú)力，企業(yè)擴(kuò)張出現(xiàn)資金瓶頸；

d.幫助企業(yè)做好風(fēng)險(xiǎn)管控；盲目燒錢擴(kuò)張，帶來(lái)企業(yè)不可逆的失控，甚至最終翻船；

e.數(shù)據(jù)積累信用；金融體系僅認(rèn)可企業(yè)資產(chǎn)，對(duì)業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)無(wú)視；

f.增加企業(yè)金融渠道；傳統(tǒng)銀行，手續(xù)復(fù)雜，等待周期長(zhǎng)；商信金開(kāi)通便捷簡(jiǎn)單，隨支隨用

“區(qū)塊鏈+供應(yīng)鏈金融”被寄予解決我國(guó)中小微企業(yè)融資難題的厚望，但由于技術(shù)組合復(fù)雜、商業(yè)模式搭建的難度大，一直難以有效落地。這次在我省的成功項(xiàng)目落地具有極強(qiáng)的示范效應(yīng)，在全國(guó)處于絕對(duì)的領(lǐng)先地位。路歌平臺(tái)憑借其強(qiáng)大的商業(yè)網(wǎng)絡(luò)資源，可以迅速將這一模式推廣到全國(guó)，目前已有近100家物流企業(yè)加入試點(diǎn)。

六、  改進(jìn)方案、設(shè)想及行業(yè)建議

在和產(chǎn)、學(xué)、研和相關(guān)企業(yè)的交流碰撞中，關(guān)于區(qū)塊鏈+供應(yīng)鏈金融的發(fā)展方向，我們還有以下一些設(shè)想和建議：

1）促進(jìn)物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)和區(qū)塊鏈的融合，賦能到物流和供應(yīng)鏈領(lǐng)域，提升我國(guó)新基建建設(shè)能力和成果

通過(guò)將區(qū)塊鏈技術(shù)結(jié)合到包括物流和供應(yīng)鏈領(lǐng)域的GPS、RFID、5G應(yīng)用各類物聯(lián)網(wǎng)設(shè)備設(shè)施中，共同支撐起各類物聯(lián)網(wǎng)+區(qū)塊鏈的應(yīng)用，其中也包括各種數(shù)字化供應(yīng)鏈特別是供應(yīng)鏈金融領(lǐng)域的商業(yè)應(yīng)用落地場(chǎng)景實(shí)驗(yàn)；這個(gè)市場(chǎng)大有潛力。

2）拓展供應(yīng)鏈金融應(yīng)用范圍，向物流更上游和下游相關(guān)企業(yè)及產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展

供應(yīng)鏈金融是一種集物流運(yùn)作、商業(yè)運(yùn)作和金融管理為一體的管理行為和過(guò)程，它將貿(mào)易中的買方、賣方、第三方物流以及金融機(jī)構(gòu)緊密地聯(lián)系在了一起，實(shí)現(xiàn)了用供應(yīng)鏈物流盤(pán)活資金，同時(shí)用資金拉動(dòng)供應(yīng)鏈物流的作用。在這個(gè)過(guò)程中，我們目前主要圍繞核心路歌物流平臺(tái)的相關(guān)物流企業(yè)開(kāi)展供應(yīng)鏈金融服務(wù)，包括我們?cè)趦?nèi)和金融機(jī)構(gòu)如何更有效地嵌入供應(yīng)鏈網(wǎng)絡(luò)，與供應(yīng)鏈經(jīng)營(yíng)企業(yè)相結(jié)合，實(shí)現(xiàn)有效的供應(yīng)鏈資金運(yùn)行，同時(shí)又能合理地控制風(fēng)險(xiǎn)，成為后續(xù)我們發(fā)展供應(yīng)鏈金融的關(guān)鍵問(wèn)題。

3）演化發(fā)展更多區(qū)塊鏈+供應(yīng)鏈金融交易形態(tài)

傳統(tǒng)的供應(yīng)金融的交易形態(tài)有應(yīng)收賬款融資和額度授信，后續(xù)我們還要探索開(kāi)展庫(kù)存融資、預(yù)付款融資等更多供應(yīng)鏈金融交易形態(tài)；同時(shí)，也發(fā)展除銀行等傳統(tǒng)金融以外更多的資金提供方和新技術(shù)商業(yè)模式。

4）利用區(qū)塊鏈技術(shù)、大數(shù)據(jù)優(yōu)勢(shì)，發(fā)展供應(yīng)鏈ABS模式

資產(chǎn)證券化是非標(biāo)準(zhǔn)化資產(chǎn)轉(zhuǎn)標(biāo)的主要合規(guī)手段，而在供應(yīng)鏈金融中，較為常用的方式則是供應(yīng)鏈金融ABS。具體來(lái)說(shuō)，供應(yīng)鏈金融ABS是一種由券商、保理服務(wù)商、供應(yīng)鏈中核心企業(yè)和中小企業(yè)共同參與的一種供應(yīng)鏈金融模式，其本質(zhì)是將資產(chǎn)（主要是債權(quán)作為底層資產(chǎn)）發(fā)行ABS進(jìn)行融資。這種模式也是未來(lái)可以嘗試的新的區(qū)塊鏈+供應(yīng)鏈金融發(fā)展模式。

七、  應(yīng)用單位鑒定意見(jiàn)

自2014年成立以來(lái)，合肥拓佳物流以“挖掘第三方利潤(rùn)源泉，使我們的服務(wù)企業(yè)永具行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)”為使命，以“為促進(jìn)社會(huì)的進(jìn)步、公司的發(fā)展、自己的成長(zhǎng)而努力工作，團(tuán)結(jié)、友愛(ài)、互助、創(chuàng)造幸福的生活”的企業(yè)文化，科技化、網(wǎng)絡(luò)化的物流經(jīng)營(yíng)理念，以不懈努力，為顧客提供完善的物流解決方案和全方位的物流服務(wù)。

路歌平臺(tái)是國(guó)內(nèi)首屈一指的網(wǎng)絡(luò)貨運(yùn)綜合型服務(wù)平臺(tái)，已和我司長(zhǎng)期至誠(chéng)、互贏合作，本次我們一起聯(lián)合國(guó)內(nèi)最好的區(qū)塊鏈平臺(tái)螞蟻區(qū)塊鏈和網(wǎng)商銀行，以我司為試點(diǎn)，開(kāi)展區(qū)塊鏈+供應(yīng)鏈金融服務(wù)，我方深感榮幸！在合作前期，螞蟻區(qū)塊鏈、網(wǎng)商銀行、路歌平臺(tái)組成調(diào)研組多次來(lái)我司走訪調(diào)研，共同探索落地方案；在實(shí)施過(guò)程中，我們多方組成項(xiàng)目組集中攻關(guān)，將業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)上鏈，實(shí)現(xiàn)金融授信，解決了我們長(zhǎng)期以來(lái)存在的資金壓力問(wèn)題，借助區(qū)塊鏈這一新技術(shù)，實(shí)現(xiàn)了企業(yè)經(jīng)營(yíng)數(shù)據(jù)價(jià)值化、金融化，讓像我們一樣的中小物流企業(yè)對(duì)科技及努力經(jīng)營(yíng)更有信心！

最后，祝愿路歌平臺(tái)、螞蟻區(qū)塊鏈、網(wǎng)商銀行的區(qū)塊鏈+供應(yīng)鏈金融方案在我司成功實(shí)施，未來(lái)能遍地開(kāi)花！更多地賦能中小物流企業(yè)！為我們物流良性生態(tài)圈的構(gòu)建貢獻(xiàn)更多的力量！